养老产品偏好：低风险、现金流、健康管理与医疗等服务

保险论坛

在养老金融产品偏好方面，受访者们普遍展现出对稳健型养老金融产品的偏好倾向。
将拥有“保本、低风险，能定期为养老提供一定的现金流”特点的养老金融产品列为首选的受访者占比高达68.6%，其余的特点按比重排序依次为“有附加健康管理、医疗等服务”（43.4%）、“有一定传承功能”（24.7%）和“投资收益高，但相应也能承受较高风险”（14.7%）（图表12）。调研结果体现出了受访者对于养老生活的核心需求：“稳定资金储备”及“健康管理及医疗服务”。

在个人养老金账户中现有的四类产品选择上，受访者更青睐于养老保险（7.02分）和养老储蓄（6.96分）。（图表13）相较于养老基金和养老理财，前两者的风险更低，这一倾向性也同时反映出大多数受访者更愿意将养老金融产品的风险保持在相对较低的水平。

人们配置养老金融产品的主要目的是在退休后获得稳定的被动收入，以满足生活费用和其他开支。因此，人们更倾向于将养老金融产品的投资风险控制在较低水平，以确保养老资金安全稳定。
考虑到这一特点，在养老资金的储备期，个体更倾向于希望保持资金的相对稳定。其次，在真正进入养老生活期后，人们通常希望养老金融产品具有较长期的抗压能力，从而能够确保退休期间的生活质量。

部分受访者需更好地理解养老金融产品的安全性和保障功能本质。养老金融产品的核心目标在于在退休后为个体提供稳定的收入，支持一定水平的退休生活。
产品为实现不同的目标，基础设计不同，能为投资者带来的期望回报率也不同。为实现养老金融产品的核心目标，此类产品的设计更加注重风险控制和资本保值，因此，在做养老资金储备时，人们需要在考虑养老金融产品本质和养老目标的基础上去做选择。（《2023中国个人养老保障白皮书》）